.png){kind=logo}
Số liệu Giao dịch và Tin đồn Viral
Các báo cáo lan truyền trên mạng xã hội đang đưa ra những con số thiệt hại ước tính rất lớn trong một khung thời gian ngắn:
Vàng (Gold): Giảm -3,76%, tương ứng mức giảm vốn hóa khoảng 1,34 nghìn tỷ USD.
Bạc (Silver): Giảm mạnh -8,5%, "bốc hơi" khoảng 400 tỷ USD.
S&P 500: Điều chỉnh -1%, mất khoảng 620 tỷ USD giá trị.
Nasdaq: Giảm hơn -1,6%, mất 600 tỷ USD.
Thị trường Crypto: Giảm -3%, vốn hóa sụt giảm 70 tỷ USD.
Nhận định xác thực: Mặc dù các mức giảm điểm trên (như Nasdaq giảm 1,7%, S&P 500 giảm 1,2% vào ngày 12/2) là khớp với dữ liệu đóng cửa phiên, tuy nhiên, chưa có sự xác nhận chính thức từ các hãng tin tài chính lớn (Bloomberg, WSJ) về việc toàn bộ sự sụt giảm này diễn ra chỉ trong "90 phút". Đây nhiều khả năng là cách diễn đạt dồn nén dữ liệu nhằm tạo hiệu ứng tâm lý mạnh.
Bối cảnh Vĩ mô và Động lực Điều chỉnh
Thị trường đang trải qua giai đoạn tái định giá (repricing) dựa trên các yếu tố cơ bản thay vì một sự kiện sụp đổ hệ thống (systemic crash) như năm 2008:
Thị trường Cổ phiếu: Áp lực bán tháo tập trung vào nhóm cổ phiếu công nghệ vốn hóa lớn (Big Tech) như Nvidia, Intel, Netflix và Palantir. Nguyên nhân chính đến từ động thái chốt lời (profit-taking) và lo ngại về việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ duy trì lãi suất cao lâu hơn dự kiến để kiểm soát lạm phát.
Thị trường Hàng hóa: Vàng đã điều chỉnh về vùng 4.952 USD/oz (ghi nhận ngày 12/2). Sự sụt giảm của Bạc (-8,5%) phản ánh tính chất biến động cao của kim loại công nghiệp này trong bối cảnh lo ngại suy thoái sản xuất.
Tác động tới Thị trường Tiền số (Crypto Assets)
Thị trường tài sản kỹ thuật số đang chịu áp lực cộng hưởng từ thị trường tài chính truyền thống (TradFi):
Diễn biến giá: Bitcoin (BTC) đã đánh mất vùng hỗ trợ quan trọng 70.000 - 72.000 USD, kéo theo sự suy yếu của toàn thị trường.
Dòng vốn: Áp lực bán được thúc đẩy bởi hoạt động thanh lý các vị thế sử dụng đòn bẩy (leverage liquidation) và việc dòng vốn ròng từ các quỹ ETF ghi nhận mức âm hơn 1,5 tỷ USD. Tổng Hợp đồng mở (Open Interest) của Bitcoin đã giảm mạnh khoảng 36 tỷ USD kể từ đầu tháng 2, cho thấy sự rút lui của dòng tiền đầu cơ.
Khuyến nghị cho Nhà đầu tư (Góc nhìn On-chain & Kỹ thuật)
Đối với các nhà nghiên cứu dữ liệu on-chain và nhà giao dịch chuyên nghiệp:
Theo dõi Thanh lý: Cần giám sát chặt chẽ dữ liệu thanh lý trên các nền tảng như DexScreener hoặc Bybit để xác định điểm đảo chiều cục bộ.
Chỉ báo Kỹ thuật: Với việc thị trường chưa có dấu hiệu hoảng loạn bán tháo toàn diện (panic selling), các vùng chỉ số RSI rơi vào trạng thái quá bán (oversold, vùng 22-28) có thể mở ra cơ hội tích lũy tài sản (buy the dip) đối với các vị thế dài hạn.
Chiến lược: Duy trì sự thận trọng, ưu tiên quản trị rủi ro thanh khoản trước khi xác nhận xu hướng phục hồi rõ ràng từ dòng tiền vĩ mô.
Tổng hợp bởi VnRebates